算力硬件股集体走低
2026年10月30日，算力硬件板块个股集体下跌。胜宏科技、新易盛、天孚通信及德科立跌幅超过10%，泰金新能、太辰光、剑桥科技和中际旭创跌幅均超6%。
#科技股
第一财经AI 评分2626 华尔街见闻精选AI 评分8282 闪迪电话会：AI需求重塑NAND市场，长单排至2030年且PC存储容量看涨
闪迪在2027财年Q1实现营收110亿美元，同比激增378%，非GAAP毛利率达85.1%。管理层指出AI推理需求导致客户低估闪存容量，NBM订单已排至2030年，预计明年PC销量虽降但单机存储容量将增长。
推荐理由：原文披露了闪迪营收暴增背后的销量与价格贡献比例，以及NBM长单锁定未来产能的具体数据。
华尔街见闻精选AI 评分7878 亚马逊Q3营收不及预期致盘后跌7%，AWS加速难掩电商疲软与巨额资本支出压力
亚马逊第三季度总营收同比增长12%至2019亿美元，低于分析师预期，财报公布后股价盘后下跌约7%。尽管AWS营收增速连续六个季度提升至39%，但在线零售销售增速跌至三年低点，广告业务增速创历史最低，且设备与物业支出逾770亿美元导致过去12个月自由现金流录得负424亿美元。
推荐理由：原文对比了亚马逊与Alphabet因AI资本支出激增导致自由现金流转负的市场反应，揭示了云业务高增长难以抵消核心业务疲态的共性困境。
华尔街见闻精选AI 评分8989 亚马逊Q3电话会：预计2027-2028年AWS增速超40%，称AI是“一生一次机会”
亚马逊在第三季度财报电话会上表示，预计AWS在2027年和2028年的年增速将超过40%，并有望在未来5至10年内实现年收入突破1万亿美元。CEO Andy Jassy强调AI是“一生中仅有的机遇”，尽管自由现金流为负424亿美元且维持全年约2200亿美元的资本开支预期，但管理层坚信这将永久改变亚马逊的规模。
推荐理由：原文详细记录了亚马逊管理层关于AI资本开支、AWS增速指引及零售业务表现的电话会议内容，提供了对巨额投入与长期回报平衡的一手解读。
华尔街见闻AI 评分8080 英特尔跌23%创四十年之最 纳指跌近3% 苹果市值超英伟达
英特尔盘后重挫23%，亚马逊跌7.3%，Alphabet前一日跌13%，三大巨头财报不及预期引发全球科技股集体下挫，纳斯达克100指数期货跌2%，韩国KOSPI跌4.5%触发熔断机制。
财联社电报AI 评分2626 外资公募优化持仓结构 科技成长仍是关注重点
随着公募基金2026年三季报披露收官，外商独资公募基金最新持仓动向明晰。三季度部分外资公募在保持权益资产配置的同时，适度增加银行等稳健型资产持仓，并继续挖掘人工智能、半导体等科技领域投资机会。相关调整并非简单的投资风格切换，而是基金经理在把握科技成长机遇时，更加重视企业盈利质量、估值水平及业绩兑现能力。
中国证券报AI 评分4545 Momenta联合新芯航途发布X7 Ultra芯片，以大模型反向定义智驾算力
Momenta联合新芯航途披露X7 Ultra大模型芯片方案，以“大模型定义芯片”破解智驾算力瓶颈。该芯片具备700 TOPS算力，Transformer场景计算利用率达98.7%，内存带宽消耗降80%。新芯航途累计融资约50亿元，X7系列已出货超20万颗并配套10款车型。
新浪财经·7×24AI 评分2828 国内AIDC产业转入拼能效周期，液冷技术成核心抓手
国内AIDC（智算中心）产业已从规模扩张阶段转入“拼能效、拼速度、拼协同”的发展周期。在2026国际（武汉）智能建造产业博览会上，业内人士指出液冷技术成为破解散热与能效难题的核心抓手。随着标准统一与全产业链协同推进，相关技术有望实现规模化落地。
新浪财经·7×24AI 评分2828 外资公募优化持仓结构，科技成长仍是关注重点
2026年三季报披露收官，外商独资公募基金适度增加银行等稳健型资产持仓，同时继续挖掘人工智能、半导体等科技领域投资机会。此次调仓旨在保持权益资产配置并注重行业均衡与风险收益匹配，并非简单的投资风格切换。基金经理在把握科技成长机遇的同时，更加重视企业盈利质量、估值水平及业绩兑现能力。
东方财富·要闻AI 评分5353 宋雪涛：外部冲击或放缓A股修复节奏，机会呈结构性
国金证券首席经济学家宋雪涛指出，海外AI收入放缓与美欧高债务风险引发全球调整，可能压低中国经济修复斜率但不改变中期方向。当前A股处于盈利预期修正阶段，机会更多表现为结构性而非整体性。投资者需调低普遍上涨预期，关注具备产业竞争力、盈利支撑和合理估值的企业，避免将短期波动线性外推为趋势改变。
金十数据AI 评分4545 铠侠股价较6月高点暴跌60% 今日财报面临高预期考验
铠侠控股将于周五公布业绩，其东京上市股票较6月高点已下跌60%，在中信里昂追踪的全球主要存储芯片组合中表现最差。市场一致预期公司实现连续第三个季度四位数利润增长，但Syz银行首席投资官指出强劲预期可能难以改变市场情绪。因缺乏HBM产品且NAND市场份额落后于三星电子和SK海力士，铠侠在数据中心客户争夺中处于劣势。
第一财经AI 评分7373 谷歌重挫超12%引发AI投入回报担忧 纳指跌近1.4%
周四美股三大股指结束三连涨集体收跌，纳指跌1.38%，标普500指数跌0.30%，道指跌0.25%。谷歌因资本开支高企及搜索变现不及预期大跌12.29%，ServiceNow跌近27%，市场聚焦AI投资回报与融资需求。
东方财富·要闻AI 评分2626 广东推动“六张网”融合共享
广东依托大湾区优势，推动算力、新型电网等“六张网”协同优化与融合共建。深圳启动32基综合监测塔全域组网，10100个5G基站接入虚拟电厂；韶关统筹算力集群电力规划，智能巡检系统提前预警3万余处隐患。
东方财富·要闻AI 评分3636 深圳新增半导体封测设备与迷你电脑两个国家级中小企业特色产业集群
工信部公示2026年度第五批中小企业特色产业集群名单，深圳宝安区半导体封装测试设备、龙华区迷你电脑设备集群入选。宝安集群焊线机与固晶机核心零部件实现100%自研；龙华集群集聚73家企业，全国三分之二Mini PC产自该区，创盈芯2025年营收突破50亿元。
华尔街见闻AI 评分5757 英特尔电话会：预计PC需求疲软延续至明年，2027年资本开支将大幅增加致现金流为负
英特尔CEO陈立武在电话会中表示，受存储价格高企影响，PC市场加速去库存且需求疲软将延续至明年。管理层定调2027年为“重金投资年”，全面押注先进制程扩张，CFO预计届时无法实现正自由现金流。此外，以色列Fab 28工厂突发事故造成3亿美元损失，导致Q4毛利率指引承压降至38%。
金十数据AI 评分6868 闪迪Q1数据中心收入环比增61% 宣布股票1拆8
闪迪2027财年Q1营收达110.3亿美元，调整后每股收益49.51美元，均超市场预期。数据中心业务收入48亿美元，环比增长61%，主要受AI基础设施建设带动的企业级SSD需求推动。公司预计Q2营收122亿至126亿美元，并于11月19日实施1拆8股票分拆。
CNBC 头条AI 评分6262 Reddit Q3财报超预期但指引疲软，拟强制用户登录以应对谷歌流量萎缩
Reddit公布第三季度财报，每股收益1.40美元和营收8.95亿美元均超市场预期，但因第四季度营收指引（10亿至10.3亿美元）低于分析师预期及宣布将测试强制用户登录政策，股价盘后下跌逾11%。CEO Steve Huffman指出，谷歌AI概览功能导致搜索引流大幅减少，迫使平台转向深耕直接访问的核心用户；该登录要求将于第四季度在美国以外地区开始测试，旨在提升对广告主更有价值的注册用户占比。
华尔街日报·市场AI 评分6565 Alphabet 营收不及预期致股价大跌拖累美股
美股下跌，因 Alphabet 营收未达预期导致其单日市值蒸发创纪录，引发市场对 AI 基础设施投资回报的担忧。
华尔街见闻AI 评分7272 亚马逊Q3 AWS收入劲增39%但AI支出拖累现金流，盘后股价跳水
亚马逊公布2026年第三季度财报，净销售额同比增长12%至2019.4亿美元，略低于市场预期；稀释后每股收益同比下降约3.1%至1.89美元。尽管AWS业务保持强劲增长，净销售额同比增39.3%至459.8亿美元创近五年最高单季增速，且经营利润同比大增61.5%，但高达772.6亿美元的物业和设备支出导致过去12个月自由现金流由正转负，流出423.6亿美元。
MarketWatch 头条AI 评分2828 Alphabet 股价触发“死亡交叉”，抛售潮是否见底？
Alphabet 股价因财报后下跌触发“死亡交叉”技术信号，正式进入熊市区域。尽管走势疲软，部分交易指标暗示市场可能迎来反转，投资者关注最坏时刻是否已过。
东方财富·要闻AI 评分3838 商业航天概念逆势走强，中国卫星涨停带动板块活跃
10月29日A股商业航天概念逆势走强，中国卫星涨停致市值升至661亿元，东财指数中15只成分股涨幅超9%。受三季报业绩及上海卫星互联网行动方案等利好提振，电科蓝天、飞沃科技等多股涨逾10%。券商指出政策支持关键技术突破与产业基建，建议关注卫星制造等领域。
财联社电报AI 评分5858 Alphabet股价暴跌致债务违约保护成本上升，市场担忧AI举债回报
Alphabet Inc.股价周四暴跌之际，其五年期信用违约互换(CDS)报价一度上升5.3个基点至每年84个基点，创9月21日以来最大升幅。此前该公司业绩令人失望，加剧了市场对其通过举债支持巨额人工智能(AI)支出可能无法获得回报的担忧。Meta Platforms和博通等企业的CDS也出现上升，债券投资者正高度关注资本支出及AI业务收入何时能带来正自由现金流。
TechCrunch AIAI 评分4242 美调查针对英伟达CEO的中国间谍指控，英伟达否认异常
美国情报机构曾监视新加坡Megaspeed高管Alice Huang，怀疑其作为间谍接近英伟达CEO黄仁勋以获取芯片出口政策信息。英伟达发言人否认该指控，称双方互动属正常商务往来且未泄露敏感机密。此前该公司曾因违规向中国转售受限AI芯片被美国商务部调查。
CNBC 头条AI 评分4545 Amazon 自由现金流负424亿美元，维持2026年资本支出不变
Amazon 公布第三季度财报，自由现金流为负424亿美元，并维持2026年资本支出预期不变。分析师预计其营收达2023.1亿美元，AWS销售额增长38%至454.8亿美元。CEO Andy Jassy表示云容量明年基本售罄，公司自2022年以来已裁员超57000人。
金十数据AI 评分6565 文件显示Alphabet AI风险敞口远超1万亿美元
Alphabet最新季度文件显示其AI相关风险敞口远超1万亿美元，范围超出此前财报电话会议讨论内容。除已披露的采购承诺外，文件还列出约985亿美元的或有承诺，较上季度增加约230亿美元，涵盖数据中心租赁担保及AI芯片回购等义务。此外，云服务积压订单增长中超过三分之一来自参股合资企业。
东方财富·要闻AI 评分6060 深市多家存储企业三季报净利大增，江波龙同比增长超19倍
江波龙、大普微、德明利等深市存储企业披露2026年第三季度报告，多家公司营收及净利润实现大幅增长。其中江波龙前三季度归母净利润同比增长1909.68%，德明利同比增长约324倍，大普微扭亏为盈。业绩增长主要受AI算力需求扩张、全球存储市场供需偏紧及产品价格上涨推动。国联民生、野村证券等机构认为AI驱动的存储“超级周期”尚未结束，存储芯片短缺局面可能持续至2028年。
第一财经精选AI 评分8484 谷歌财报不及预期致股价创历史最大单日跌幅，市值蒸发约5000亿美元
北京时间10月29日晚，谷歌（GOOGL.US）股价大跌超13%，创下其历史上最大单日跌幅纪录，市值较前一交易日收盘减少逾5000亿美元。此次暴跌源于Alphabet发布的2026年第三季度财报显示营收和净利润均低于市场预期，且连续第二个季度自由现金流为负。尽管云业务营收同比大增103%，但核心搜索广告业务增速放缓，导致投资者对AI叙事下的盈利前景产生担忧，目前谷歌已从全球市值榜第二降至第四位。
推荐理由：原文记录了谷歌因财报不及预期导致股价创历史最大单日跌幅，市值蒸发约5000亿美元并跌出全球市值前三。
第一财经AI 评分3535 国产3A《影之刃零》发售：首日在线超60万，媒体评分88分高于《黑神话》
《影之刃零》10月29日登陆PC和PS5，Steam最高同时在线玩家数超60万。其PC版媒体均分88分，高于《黑神话》的81分，但玩家好评率约78%，口碑存在分化。游戏研发成本3至4亿元，投资人预计首年销量有望达1000万份，但复制《黑神话》破圈效应难度较大。
The DecoderAI 评分6565 纽约时报称中国间谍瞄准英伟达CEO黄仁勋
据《纽约时报》报道，美国情报机构认为英伟达CEO黄仁勋圈子中的一名高管是中国线人，该高管为新加坡数据中心运营商Megaspeed的Alice Huang。报道称她在2024年6月至2026年2月期间通过马来西亚关联公司购买了至少48亿美元的含英伟达芯片的AI硬件。特朗普总统约一年前获知此事但未采取行动，以免干扰英伟达芯片销售或加剧中美贸易紧张关系。
The DecoderAI 评分6262 美国司法部调查英伟达收购Hugging Face及销售行为
美国司法部正在调查英伟达计划以129.3亿美元收购开源平台Hugging Face的交易，关注该交易是否会让英伟达控制AI分发关键枢纽并损害竞争对手。此外，监管机构还在审查英伟达的销售实践、其他收购案以及是否存在要求客户购买其网络设备和Groq处理器才提供更多AI芯片的捆绑行为。
CNBC 头条AI 评分4545 Steve Eisman 因 AI 交易临近“临界点”而采取更保守的投资策略
Steve Eisman 认为 AI 交易临近“临界点”，已大幅降低投资组合风险并做空部分头寸，但尚未净空头。他担忧前沿模型利用监管壁垒掩盖基本面疲软，指出 Anthropic 营收增速放缓及 Alphabet 股价因广告业务受 AI 冲击而大跌。尽管看好 AI 长期价值，Eisman 强调科技板块与整体市场深度绑定，目前仍不敢彻底押注做空。
东方财富·要闻AI 评分5555 深市存储板块三季报业绩高增，江波龙净利同比超19倍
2026年三季度，江波龙、德明利等深市存储公司净利润大幅增长，其中江波龙前三季度净利同比增1909.68%，德明利增32399.91%。受AI算力需求驱动，DRAM与NAND合约价格环比上涨，摩根大通上调未来两年市场规模预测。尽管板块股价回调约37%，野村证券认为当前估值被严重低估，行业超级周期远未结束。
华尔街见闻AI 评分3636 《影之刃零》发售首日登顶Steam全球畅销榜，评分超《黑神话：悟空》，冯骥发声力挺
10月29日，《影之刃零》发售首日Steam同时在线峰值达43万人，稳居全球畅销榜第一。其PC版Metacritic媒体均分88分，高于《黑神话：悟空》的81分，获IGN 9分评价。游戏科学创始人冯骥发文支持，指出国产3A正从单点突破迈向集体试炼，但高投入长周期风险仍存。
MarketWatch 头条AI 评分3535 Marvell 投资者因 Lumentum 收购传闻恐慌
Marvell 投资者因与 Lumentum 的潜在交易传闻陷入恐慌。市场担忧 Marvell 需支付高额溢价，且交易获批可能面临中国监管审批的漫长等待。
华尔街见闻AI 评分6868 AI推高闪存价格削弱苹果议价权，存储成本飙升压缩其硬件毛利
AI数据中心需求推动闪存价格上涨五倍，每GB报价从约5美分升至逾30美分，导致苹果今年闪存支出预计达250亿美元，较2025年同等规模采购的60亿美元大幅激增。这一变化打破了苹果过去二十年凭借巨额订单压低供应商价格的强势地位，迫使iPhone均价上涨13%，iPad和MacBook等产品也相应提价，同时显著压缩了苹果原本高达80%以上的存储升级业务毛利率。
第一财经AI 评分5555 天孚通信盘中跌停逼近年内低点，三季度加仓资金或已浮亏
10月29日天孚通信股价低开后触及“20cm”跌停，收盘报161.60元，下跌19.77%，为年内首次盘中跌停。尽管前三季度营收与净利润分别同比增长21.25%和42.18%，但第三季度归母净利润环比增速回落至23.47%。受板块调整影响，该股10月以来累计下挫38.03%，逼近三季度最低点，导致三季度逆势加仓的公募及险资面临浮亏风险。
第一财经AI 评分6868 佰维存储三季度净利环比下滑逾六成致股价大跌
佰维存储披露2026年三季报，第三季度归母净利润16亿元，虽同比增长525.34%但环比下降约62%，营收亦环比下降约30%。受此影响，10月29日该股录得近34个月最大单日跌幅并拖累存储板块走弱。分析指出业绩下滑与全球手机及PC出货量大幅萎缩有关，市场担忧其激进备货策略在下行周期面临存货跌价风险。
东方财富·要闻AI 评分3030 台州2025年GDP破7000亿，卫星制造与低空经济驱动产业向上突围
台州2025年GDP突破7000亿元，同比增长6.1%，数字经济核心产业增长24.9%。当地依托星空智联实现卫星模块化量产，研制周期缩短80%，并推动低空经济活跃度居全国第二。此外，工业母机集群规上营收超700亿元，爱仕达、海正药业等企业加速向具身智能与创新药等高壁垒环节延伸。
华尔街见闻AI 评分6262 微软拟发行250亿美元债券获4.6倍认购，终结九年美国高评级债发行空窗期
微软计划通过最多10个期限档次的债券发行筹资至少250亿美元，这是其自2017年以来首次在美国发行高评级债券。该次发行获得4.6倍认购，但30年期利差高于评级更低的宝洁，显示债市消化能力趋于极限。消息公布后，微软盘前股价一度涨超4%，随后涨幅收窄至约1.3%。
CNBC 头条AI 评分7373 微软与谷歌推迟上调资本支出预期，AI基建扩张现波折
微软将全年资本支出预期从1750亿美元下调至1700亿美元，Alphabet维持1950亿至2050亿美元的指引，两者均未达到分析师预期的上调幅度。微软首席财务官指出第三方GPU供应商存在交付延迟，部分产能需推至2027年上半年；Alphabet股价因营收不及预期及负自由现金流在盘后下跌约10%。尽管短期面临新云服务商融资困难等挑战，市场仍预计明年超大规模云厂商的总资本支出将超过1万亿美元。